Youngevity annuncia la chiusura dell'offerta di collocamento privato

 

Youngevity International, Inc., un distributore diretto globale di prodotti nutrizionali e per lo stile di vita e anche un produttore verticalmente integrato di caffè gourmet per i canali di vendita commerciale, al dettaglio e diretta, ha annunciato che la sua controllata al 100%, CLR Roasters, ha completato le sue obbligazioni convertibili garantite da 4.35 milioni di dollari precedentemente annunciate (le "Obbligazioni") e Warrant (i "Warrant") per un importo complessivo di capitale pari a 4.75 milioni di dollari. TriPoint Global Equities, LLC ha agito in qualità di unico agente di collocamento nell'operazione.

La Società ha iniziato a investire il ricavato netto dell'Offerta nella sua controllata al 100%, CLR Roasters, LLC, per finanziare l'acquisto delle capacità produttive di K-Cup e intende esercitare la sua opzione per acquisire una seconda piantagione di caffè che, una volta acquisita, raddoppierà l'area di coltivazione dei chicchi di caffè della Società a Matagalpa, in Nicaragua, per finanziare i miglioramenti di capitale nelle sue piantagioni di caffè e nell'impianto di lavorazione in Nicaragua e per l'acquisto di caffè verde per continuare ad accelerare la crescita della sua divisione di caffè verde di recente costituzione.

"Siamo lieti di collaborare con TriPoint Global Equities e intendiamo utilizzare i proventi di questa transazione finanziaria per contribuire ad accelerare la crescita di CLR Roasters", ha affermato Steve Wallach, CEO di Youngevity"Nel caso in cui una qualsiasi delle Note venga convertita in azioni ordinarie della Società, restituirò quel numero di azioni dal mio patrimonio personale alla tesoreria della Società per l'annullamento, in modo che non vi sia alcuna diluizione per gli attuali azionisti in caso di eventuali conversioni di Note."

"Siamo orgogliosi di contribuire alla crescita futura di CLR Roasters e Youngevity International", ha dichiarato Mark Elenowitz, CEO di TriPoint Global Equities. "Gli sforzi straordinari che il CEO Steve Wallach ha accettato di intraprendere nel tentativo di controllare la diluizione per gli azionisti derivante da eventuali conversioni di obbligazioni, dimostrano chiaramente il suo impegno e la sua dedizione nel massimizzare il valore azionario a lungo termine".

Informazioni su Youngevity International, Inc.

Youngevity International Inc., un'azienda innovativa, multidimensionale e in rapida crescita che offre un'ampia gamma di prodotti e servizi di consumo, principalmente attraverso relazioni di vendita interpersonali che comprendono una rete di reti. L'azienda è anche un produttore verticalmente integrato dei migliori caffè per i canali di vendita commerciale, al dettaglio e diretta. L'azienda è stata costituita in seguito alla fusione di Youngevity Essential Life Sciences e Javalution Coffee Company nell'estate del 2011. Precedentemente nota come AL International, Inc., l'azienda ha cambiato nome in Youngevity International, Inc. nel luglio 2013.